Factors Affecting the Non-Performing Loans of Specialized Financial Institutions in Thailand

Authors

  • Chomphunuch Wisatsak Program in Business Economics, Faculty of Economics, Kasetsart University, Sriracha Campus
  • Sirikwan Jaroenwiriyakul Program in Business Economics, Faculty of Economics, Kasetsart University, Sriracha Campus

Keywords:

Non-performing loans, Specialized Financial Institutions

Abstract

This research aimed to study factors that influence Non-Performing Loans (NPLs) from three Thailand’s Specialized Financial Institutions (SFIs): Government Savings Bank, Bank for Agriculture and Agricultural Cooperatives, and Government Housing Bank. The data used in this study were secondary panel data from 2009 to 2019 by utilizing Fixed Effects Regression as the analysis tool. The results of the study found that the growth rate of loanable funds and inflation rates had negative impacts on the NPLs. On the other hand, lending rates, loan-to-deposit ratio (L/D ratio), gross domestic product (GDP) had no impacts on the NPLs. Accordingly, SFIs should give priority to the growth of loanable funds and the monitoring of economic situations through the inflation rate forecast.

References

กิตติศักดิ์ เคลือบหิรัญ. (2559). ปัจจัยที่มีผลกระทบต่อปริมาณหนี้ที่ไม่ก่อให้เกิดรายได้ของธนาคารพาณิชย์ที่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย (รายงานผลการวิจัย). กรุงเทพฯ: มหาวิทยาลัยกรุงเทพ.

ชัชวลัย ใจธีรภาพกุล. (2554). ปัจจัยที่ส่งผลต่อปริมาณหนี้ที่ไม่ก่อให้เกิดรายได้ (NPL) ของธนาคารพาณิชย์ในประเทศไทย (รายงานผลการวิจัย). กรุงเทพฯ: มหาวิทยาลัยศรีนครินทรวิโรฒ.

ธนาคารเพื่อการเกษตรและสหกรณ์การเกษตร. (2562). รายงานกิจการประจำปี พ.ศ. 2552 ถึง พ.ศ. 2561. สืบค้น 18 กันยายน 2562, จาก http://www.baac.or.th

ธนาคารแห่งประเทศไทย. (2562). รายงานการประเมินเสถียรภาพระบบการเงินไทย 2561. สืบค้น 24 กันยายน 2562, จาก http://www.bot.or.th.

ธนาคารอาคารสงเคราะห์. (2562). รายงานประจำปี พ.ศ. 2552 ถึง พ.ศ. 2561. สืบค้น 18 กันยายน 2562, จาก http://www.ghbank.co.th

ธนาคารออมสิน. (2562). รายงานกิจการประจำปี พ.ศ. 2552 ถึง พ.ศ. 2561. สืบค้น 18 กันยายน 2562, จาก http://www.gsb.or.th

นวลฉวี กิมใช้. (2560). ปัจจัยที่มีผลต่อปริมาณสินเชื่อด้อยคุณภาพ (NPL) ของธนาคารกรุงไทย จำกัด (มหาชน) (รายงานผลการวิจัย). ชลบุรี: มหาวิทยาลัยเกษตรศาสตร์ วิทยาเขตศรีราชา.

วเรศ อุปปาติก. (2544). เศรษฐศาสตร์การเงินและการธนาคาร (พิมพ์ครั้งที่ 6). กรุงเทพฯ: มหาวิทยาลัยธรรมศาสตร์.

วิมพ์วิภา ทองรุ่งเกียรติ. (2554). การศึกษาความสัมพันธ์ระหว่างปัจจัยพื้นฐานทางเศรษฐกิจระดับมหภาค กับปัญหาหนี้เสียสะสมในระบบเศรษฐกิจไทย (รายงานผลการวิจัย). กรุงเทพฯ: มหาวิทยาลัยธรรมศาสตร์.

สำนักคณะกรรมการพัฒนาการเศรษฐกิจและสังคมแห่งชาติ. (2562). ข้อมูลผลิตภัณฑ์มวลรวมในประเทศ. สืบค้น 2 พฤศจิกายน 2562, จาก http://www.nesdb.go.th.

Anastasiou, D., Helen, L., & Mike, T. (2016). Determinants of non-performing loans: Evidence from Euro-area countries. Finance Research Letters, 18, 116-119.

Lobna, A., Mohamed, N. O., & Sonia, Z. G. (2014). Macroeconomic and Bank-specific Determinants of Household's Non-performing Loans in Tunisia: A Dynamic Panel Data. Procedia Economics and Finance, 13, 58-68.

Nikola, R., Drago, C., Dejan, S., Dejana, P., Srdjan, J., & Goran, M. (2019). Econometric model of non-performing loans determinants. Physica A: Statistical Mechanics and its Applications, Elsevier, 520, 481-488.

Park, H. M. (2011). Practical guides to panel data modeling: a step-by-step analysis using stata. Japan: Regression Models for Panel Data Using Stata.

Downloads

Published

05-05-2020

How to Cite

Wisatsak, C. ., & Jaroenwiriyakul, S. . (2020). Factors Affecting the Non-Performing Loans of Specialized Financial Institutions in Thailand. Humanities and Social Sciences Journal of Pibulsongkram Rajabhat University, 14(2), 401–412. Retrieved from https://so01.tci-thaijo.org/index.php/GraduatePSRU/article/view/237547

Issue

Section

Research Article